Risk Yönetimi

Birçok faktör finansal piyasaları etkileyebilmekte ve finansal varlıkların (hisse senedi, vadeli, tahvil, döviz, kripto vb.) fiyatlarında ani dalgalanmalara yol açabilmektedir. Dolayısı ile risk yönetimi finansal piyasaların çok kritik ve önemli bir yönüdür.

Risk yönetimi genellikle potansiyel kayıpları azaltmaya ve getirileri en üst düzeye çıkarmaya yönelik strateji ve teknikleri içerir. Yatırımcılar, olumsuz piyasa hareketlerinden etkilenmeyi sınırlamak için zararı durdur emirleri, çeşitlendirme ve pozisyon boyutlandırma gibi çeşitli teknikler kullanır. Ayrıca risk yönetimi uygulamaları, değişken piyasalarda başarılı bir yatırımın en temel özelliğidir. 

Temel Risk Yönetimi Teknikleri

Yatırım sepeti (çeşitlendirme); belirli bir yatırım segment ini veya sektörü etkileyen olumsuz olayların etkisini en aza indirmek ve riskin yayılmasına ve tutarlı getiri potansiyelinin arttırılmasına yardımcı olur. Yatırım profilinize ve risk tercihlerinize uygun olarak dengeli, agresif veya yatırımınızı korumaya yönelik yatırım sepetleri yaratmak riskinizi minimize etmenize yardımcı olur.

Pozisyon boyutlandırma; tek bir işlemin veya yatırımın genel portföy üzerindeki etkisini sınırlandırmak olarak açıklanabilir.

Herhangi bir pozisyondaki risk altındaki sermaye miktarını tanımlayarak riskin kontrol edilmesine yardımcı olur. Örneğin, 1000 dolarınız varsa ve tüm paranızı tek bir işleme koyarsanız, tek seferde tüm paranızı kaybedebilirsiniz. Aksine, 1 işlemin maksimum riskini %4'e ayarlarsanız, bu şekilde tek işlem riskinizi sınırlamış olursunuz. Bu yaklaşım tüm paranızı kaybetmeden önce 25 defa işlem yapmanıza olanak sağlayacaktır.

Zararı durdur (pozisyondan çıkış);  bu emir tipinin kullanılması risk yönetiminde çok önemli bir araçtır. Pozisyondan çıkış ve size göre kabul edilebilir kayıp sınırlarını önceden tanımlamanıza yardımcı olur.

Zararı durdur emirleri, bir menkul kıymetin belirli bir fiyatın altına düşmesi durumunda satan otomatik emirlerdir ve piyasa aleyhinize döndüğünde duygusal davranışların önüne geçer. En iyi zararı durdurma seviyesi, sizin yatırım ve risk stratejinize uyan seviyedir. 

 

En önemlisi;  finansal durum, risk edilebilecek yatırım miktarı, kişisel finansal hedefler, yatırımın süresi, yatırım deneyimleri ve piyasa dalgalanmalarına karşı mental kapasite değerlendirilerek risk düzeyi belirlenmelidir.

Sadece kendinize birkaç soru sorun;

- Tek bir işlemde ne kadar para kaybetmeye hazırsınız? 

- Toplamda ne kadar para kaybetmeye hazırsınız?

- Tek bir işlemde riske atmaya hazır olduğunuz sermayinizin maksimum yüzdesi nedir? 

- Riske atmaya hazır olduğunuz sermayenizin size ve ailenize etkisi ne olur?

Bu soruların cevapları risk toleransınızı daha iyi anlamanıza yardımcı olabilir ve işlem boyutlarınızı ve zarar durdurma noktalarınızı belirlemek için size bir başlangıç noktası sağlayabilir.